關于寧波市私募基金開展股權投資現狀的調查報告

論文編號:JR338  論文字數:22902,頁數:36

摘  要
 私募股權投資企業有利于集聚民間資本，對于那些有潛力的中小企業，拓寬了融資渠道。私募股權投資企業作為新興事物，近年來得到了各項政策的支持，快速發展，在國家放寬私募基金準入的前提下，寧波私募股權投資企業的健康發展不僅促進了金融元素的多元化，而且對寧波經濟的發展起著重要作用。 寧波市作為長三角地區私募股權投資基金試點城市之一，將正確引導和規范民間資本參與股權投資行業，為寧波民間資本參與金融行業創造了契機，為寧波中小企業的轉型和發展注入了新鮮的血液。本研究選取民營經濟發達的寧波市私募股權投資公司作為研究對象，將通過實地走訪寧波市金融辦等單位，以寧波市私募股權投資企業為對象，分析寧波市私募股權投資行業發展的現狀以及發展對策的研究，揭示了寧波市私募基金開展股權投資所面臨的困境，提出寧波市私募股權投資基金的發展對策，以促進寧波市私募股權投資的可持續發展。
 關鍵詞： 私募基金；股權投資；民間資本
 

 目 錄

1寧波市開展私募股權投資的重要性 1
1.1緩解了中小企業融資難問題，促進產業轉型升級 1
1.2規范引導民間金融的健康發展 2
1.3促進長三角區域經濟一體化發展 3
2 寧波市私募股權投資運作流程 5
2.1股權投資機構設置 5
2.2股權投資流程 6
2.2.1項目初審 8
2.2.2項目復審 8
2.2.3盡職調查 9
2.2.4談判與投資方案形成 9
2.2.5執行項目 10
3寧波私募股權投資的投資方式 11
3.1實行證券市場的操作 11
3.2實行收購與并購 12
3.3參股金融企業 12
3.4對合營企業和聯營企業投資 13
4寧波市私募股權投資的運作特點 15
4.1 PE獲得較高的投資回報 15
4.2地方政府在 PE市場發展中起到的作用 15
4.3以寧波市私營企業為投資主體 15
4.4處于初始階段，發展潛力巨大 16
4.5外資逐步進入 16
5寧波市私募股權投資面臨的困境 17
5.1私募股權投資存在的道德風險 17
5.2注冊成立股權投資公司數量不斷增加，但實際運作的公司較少 17
5.3私募退出方式機制不完善 18
5.4以投資傳統行業為主，投資于高新技術行業較少 19
5.5法律法規制度有待進一步完善 20
5.6投資項目可能出現的失敗 20
6寧波市私募股權投資快速平穩發展的對策 21
6.1對私募股權投資中存在的道德風險要采取有力措施，加強管理 21
6.2加強政府監管與行業自律監管 21
6.3不斷完善退出機制 22
6.4加強扶持“兩高六新”等高新技術行業 22
6.5政策法規的出臺與完善 22
6.6制定科學的發展戰略 23
結  論 24
附  錄 25
附件1：中央對股權投資政策支持重要文件 25
附件2：省、市對股權投資政策支持重要文件 26
附件3：寧波私募股權投資基金行業調查問卷 27
參考文獻 33