管理會計在金融控股集團應用的必要性(一)

管理會計在金融控股集團應用的必要性

 

一、金融控股集團的發展歷程和現狀 

金融分業和混業具有各自優勢，分業有利于不同經營業務的風險隔離，避免風險在不同經營主體間的傳遞；混業有助于金融公司產生協同效應和規模效應。目前，美國、英國等發達國家的金融公司采用混業經營模式，形成花旗集團、匯豐集團等大型金融控股公司。我國金融行業發展較晚，目前仍然采用分業經營模式，但金融控股集團已經成為金融機構提升競爭力的重要發展方向。目前，我國法律法規尚未對金融控股集團有明確界定，但根據目前國際金融控股集團的發展和相關法規，本文將金融控股集團定義為：在同一控制權下，所屬的受監管實體至少明顯地在從事兩種以上的銀行、證券和保險業務，同時每類業務的資本要求不同。金融控股集團起源于美國———其產生的最本質的原因是在滿足監管要求下，可以最大地實現經濟效益最大化�？梢哉f，金融控股集團的發展與美國的監管背景密不可分。上世紀初，受經濟自由發展理念的影響，美國推崇自由競爭，金融監管相當寬松，為金融機構的創新經營提供了最大程度的支持。因此，美國的金融機構的經營是混業經營，商業銀行業務與投資銀行業務相互滲透。1929年~1933年的經濟危機使人們對自由競爭產生懷疑，政府監管部門開始干預金融業的過度競爭，頒布了一系列改革金融體制的《格拉斯-斯蒂格爾法案》，開始了金融分業經營的歷程。雖然分業經營在一定程度上穩定了金融秩序，但隨著經濟的發展，分業經營嚴重影響了金融行業的競爭力。

銀行業為了規避不得跨州設立分支機構的單一銀行制度，銀行逐漸發展成為控股集團，同樣，銀行控股集團也成為銀行規避分業經營體制的組織結構。美國最早的金融控股集團是花旗集團，1968年，為了規避分業經營的限制，花旗銀行設立了單一銀行控股公司，經過發展金融平臺公司，花旗集團形成了擁有多家平臺公司的金融控股集團，擁有多樣金融工具，可以為客戶提供“一攬子”金融服務，逐漸發展成為美國最大的金融控股集團。為了順應金融業整合的趨勢和提高金融業的國際競爭力，1997年美國財政部長提出了取消分業經營的建議。1998年，花旗集團與旅行者集團宣布合并，使花旗集團涉及多樣化的金融業務。1999年11月，美國參眾兩院通過《金融服務現代化法案》實行混業經營。該法案對國際金融格局產生了重大影響，標志著金融混業經營新紀元的開端。

20世紀90年代，我國實行的是金融混業體制，各大商業銀行通過控制信托公司介入了各種金融業務，成為“金融百貨公司”。但隨后的“經濟泡沫”使政府開始治理混亂的金融秩序，我國金融業的混業經營體制轉變為分業經營體制。隨著我國經濟形勢的變化和金融行業的發展，分業經營面臨諸多問題，影響了我國金融行業的發展，為了提升我國金融業的競爭力，我國也出現了金融控股集團。首先，全球經濟金融一體化對我國金融業的分業經營制度帶來巨大沖擊，直接威脅我國的分業經營制度。首先，我國加入WTO后，國外發達國家的金融控股集團可以在我國開展業務，它們的業務模式已經非常成熟，這勢必給我國金融業巨大競爭壓力。其次，我國金融市場發展迅速，國內金融機構之間的競爭加劇，利潤面臨被攤薄的危險。再次，企業需要多元化的金融服務需求。目前，企業已經僅僅只有銀行貸款一種融資渠道，還可以通過股票和債券等方式融資，這就需要金融服務的供給方可以提供一站式的服務，這不僅可以滿足企業的金融服務需求，也可以提升金融服務公司的競爭力。最后，信息技術的成熟度可以滿足金融控股集團的管理需求，資源共享和協同效應的實現。 

二、金融控股集團應用管理會計必要性分析