企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金

目錄

前言 ............................................................... 2

1. 研究背景及意義 ................................................... 3

2.營(yíng)運(yùn)資金管理的概念及內(nèi)容......................................... 3

3.我國(guó)企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金管理的現(xiàn)狀及存在的問題 ..................... 3

3.1我國(guó)企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金流動(dòng)資金不足.................................. 4

3.2我國(guó)企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金低效營(yíng)運(yùn).............................. 4

3.3營(yíng)運(yùn)資金管理的弱化 ................................ 4

4.對(duì)企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金管理問題分析 .........................5

4.1企業(yè)資金短缺問題分析.................................. 5

4.2應(yīng)收賬款變現(xiàn)困難問題分析.............................. 6

4.3存貨管理不善問題分析.................................... 6

5.提高企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金管理效率的措施 ...................... 7

5.1基于網(wǎng)絡(luò)技術(shù)實(shí)行財(cái)務(wù)集中管理 .................. 7

5.2切實(shí)加強(qiáng)預(yù)算管理 ..............................8

5.3強(qiáng)化庫(kù)存管理用 .............................. 8

5.4制定合理有效的信用................................ 9

5.5合理利用信用資金............................ 9

5.6建立新的營(yíng)運(yùn)資金管理業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)體系.............. 10

5.7加強(qiáng)管理人員素質(zhì)培訓(xùn)，提高營(yíng)業(yè)資金管理工作質(zhì)量 .............. 10

結(jié)論 .............................................................. 11

參考文獻(xiàn) .......................................................... 12

內(nèi) 容 摘 要

營(yíng)運(yùn)資金是衡量一個(gè)企業(yè)短期償債能力的重要指標(biāo)，是企業(yè)得以生存的血液，作為企業(yè)資金中最具活力的要素,其管理的好壞直接影響到企業(yè)的生存與發(fā)展.根據(jù)國(guó)外企業(yè)的經(jīng)驗(yàn),其財(cái)務(wù)經(jīng)理60% 時(shí)間都用于企業(yè)的營(yíng)運(yùn)資金管理上。因此，營(yíng)運(yùn)資金管理是企業(yè)財(cái)務(wù)管理的重要組成部分，保持其的暢通運(yùn)行具有非常重要的意義。然而在現(xiàn)實(shí)中，營(yíng)運(yùn)資金往往是企業(yè)資金鏈中最薄弱的環(huán)節(jié)，企業(yè)運(yùn)營(yíng)資金管理中存在很大的不足，因此，了解營(yíng)運(yùn)資金的含義,明確營(yíng)運(yùn)資金管理的目標(biāo),掌握營(yíng)運(yùn)資金管理的內(nèi)容和基本方法尤為重要。 

關(guān)鍵詞：營(yíng)運(yùn)資金 流動(dòng)資產(chǎn) 流動(dòng)負(fù)債 資金管理 

前 言

營(yíng)運(yùn)資金作為企業(yè)資金中最具活力的部分, 其運(yùn)轉(zhuǎn)效率在很大程度上決定了企業(yè)今后的生存與發(fā)展。營(yíng)運(yùn)資金管理作為企業(yè)財(cái)務(wù)管理中的一個(gè)重要組成部分，其目標(biāo)應(yīng)該與企業(yè)財(cái)務(wù)管理目標(biāo)一致，即實(shí)現(xiàn)企業(yè)價(jià)值最大化。而且不管是從理論上看還是從現(xiàn)實(shí)工作中觀察，加強(qiáng)營(yíng)運(yùn)資金管理都具有重要的意義。企業(yè)生存與發(fā)展在很大程度上甚至可以說(shuō)在根本上是取決于營(yíng)運(yùn)資金的管理和運(yùn)轉(zhuǎn)情況的，只有營(yíng)運(yùn)資金不斷處于良好的管理和運(yùn)轉(zhuǎn)之下，企業(yè)才能得以生存，才有發(fā)展的基礎(chǔ)，企業(yè)的目標(biāo)才能有可能實(shí)現(xiàn)。而且營(yíng)運(yùn)資金的管理涉及到企業(yè)的采購(gòu)、銷售、生產(chǎn)和財(cái)務(wù)等部門的配合和努力，貫穿于企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的全過(guò)程。對(duì)于企業(yè)的財(cái)務(wù)經(jīng)理來(lái)說(shuō)，也應(yīng)該把大部分的時(shí)間都用于營(yíng)運(yùn)資金管理，而不是長(zhǎng)期投資。通過(guò)有效的營(yíng)運(yùn)資金管理，可以在充分滿足生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)周轉(zhuǎn)需要并充分考慮企業(yè)財(cái)務(wù)安全性的前提下，一方面保證企業(yè)資金的充分流動(dòng)性，以維持正常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、保持良好的償債能力、防止企業(yè)破產(chǎn)以及增強(qiáng)企業(yè)籌資能力；另一方面加快營(yíng)運(yùn)資金周轉(zhuǎn)速度，減少持有成本，努力實(shí)現(xiàn)盡可能多的持續(xù)、穩(wěn)定的利潤(rùn)和現(xiàn)金流量，降低投資風(fēng)險(xiǎn)。這兩方面共同作用，可以不斷提高營(yíng)運(yùn)資金的利用水平和周轉(zhuǎn)能力，提高企業(yè)的整體盈利能力，有利于企業(yè)價(jià)值最大化目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。

然而，目前很多企業(yè)在營(yíng)運(yùn)資金管理方面存在很多問題, 如資金短缺、資金營(yíng)運(yùn)能力較低，這些都嚴(yán)重影響到企業(yè)的經(jīng)營(yíng)效益。因此必須解決好營(yíng)運(yùn)資金管理中存在的問題，保持企業(yè)的良性發(fā)展。

1、研究背景

營(yíng)運(yùn)資金就像是一個(gè)企業(yè)體內(nèi)的“血脈”，營(yíng)運(yùn)資金運(yùn)轉(zhuǎn)不正常，直接影響著企業(yè)各部分的運(yùn)轉(zhuǎn)。營(yíng)運(yùn)資金管理作為財(cái)務(wù)管理的重要組成部分，可以說(shuō)在很大程度上反應(yīng)了整個(gè)企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理水平，也是企業(yè)生存和發(fā)展的基礎(chǔ)。幾年前美國(guó)爆發(fā)的金融危機(jī)，波及到了全球的經(jīng)濟(jì)發(fā)展，很多企業(yè)因?yàn)橘Y金鏈斷裂而破產(chǎn)，這讓很多企業(yè)管理者意識(shí)到營(yíng)運(yùn)資金管理的重要性。從國(guó)際環(huán)境看，國(guó)際金融危機(jī)還在發(fā)展，一些國(guó)家主權(quán)債務(wù)危機(jī)短期難以解決，國(guó)際金融市場(chǎng)持續(xù)動(dòng)蕩，市場(chǎng)信心普遍動(dòng)搖，大宗原材料價(jià)格起伏跌宕。從國(guó)內(nèi)來(lái)看，為了應(yīng)對(duì)金融危機(jī)，貨幣發(fā)行量大于市場(chǎng)需求量，引發(fā)通貨膨脹，物價(jià)持續(xù)上漲。而國(guó)際能源價(jià)格的上漲也導(dǎo)致了企業(yè)生產(chǎn)成本增加，使國(guó)內(nèi)的一些中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)困難增多，部分行業(yè)產(chǎn)能過(guò)剩凸顯，能源消費(fèi)總量過(guò)快，增加了企業(yè)資金需求量。這些都會(huì)引起企業(yè)資金不足，周轉(zhuǎn)困難。此外，我國(guó)金融體制改革還沒完成，資本市場(chǎng)也不完善，企業(yè)融資渠道狹窄，進(jìn)一步限制了獲取資金的途徑。而營(yíng)運(yùn)資金又屬于短期的概念，與企業(yè)日常收支息息相關(guān)，若是沒處理好企業(yè)的營(yíng)運(yùn)資金管理，小則可能公司獲利下降，增加經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)；大則可能因短期資金周轉(zhuǎn)不靈，發(fā)生破產(chǎn)倒閉的厄運(yùn)。

此外，在營(yíng)運(yùn)資金管理理論的研究上，我國(guó)也已經(jīng)落后較多，而且國(guó)外企業(yè)也一直比較重視對(duì)于營(yíng)運(yùn)資金的管理，通常財(cái)務(wù)經(jīng)理會(huì)把大半的時(shí)間用來(lái)管理營(yíng)運(yùn)資金，不斷創(chuàng)新管理的方式，緊跟經(jīng)濟(jì)進(jìn)步的步伐。所以，我國(guó)企業(yè)也應(yīng)該重視營(yíng)運(yùn)資金的管理，在強(qiáng)調(diào)整體財(cái)務(wù)管理的同時(shí)，也應(yīng)該更加注重如何更有效的進(jìn)行營(yíng)運(yùn)資金管理。

2、企業(yè)運(yùn)營(yíng)資金的內(nèi)容 

 營(yíng)運(yùn)資金，是流動(dòng)資產(chǎn)減去流動(dòng)負(fù)債后的余額，是衡量流動(dòng)資產(chǎn)和流動(dòng)負(fù)債利用效果的指標(biāo)。營(yíng)運(yùn)資金不是企業(yè)某項(xiàng)資金的某種獨(dú)立的存在狀態(tài)，而只是反映一個(gè)企業(yè)的短期償債能力的評(píng)價(jià)指標(biāo)。監(jiān)控企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金循環(huán)周期的長(zhǎng)度和變化，對(duì)判斷其是否投入了過(guò)多的營(yíng)運(yùn)資本，或營(yíng)運(yùn)資本不足使得變現(xiàn)能力風(fēng)險(xiǎn)增加以及短期清償能力惡化十分有用。 

 從財(cái)務(wù)角度看，營(yíng)運(yùn)資金應(yīng)該是流動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債關(guān)系的總和，在這里“總和”不是數(shù)額的加總，而是關(guān)系的反映，這就意識(shí)到對(duì)企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金的管理要從流動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債這兩個(gè)方面入手。 流動(dòng)資產(chǎn)是指可以在一年以內(nèi)可超過(guò)一年的營(yíng)業(yè)周期內(nèi)實(shí)現(xiàn)變現(xiàn)或運(yùn)用的資產(chǎn)，流動(dòng)資產(chǎn)具有占用時(shí)間短、周轉(zhuǎn)快、易變現(xiàn)等特點(diǎn)。企業(yè)擁有較多的流動(dòng)資產(chǎn)，可在一定程度上降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。流動(dòng)資產(chǎn)在資產(chǎn)負(fù)債表上主要包括以下項(xiàng)目：貨幣資金、交易性經(jīng)融資產(chǎn)、應(yīng)收票據(jù)、應(yīng)收賬款、預(yù)付賬款、其他應(yīng)收款和存貨。 

 流動(dòng)負(fù)債是指需要在一年或者超過(guò)一年的一個(gè)營(yíng)業(yè)周期內(nèi)償還的債務(wù)。流動(dòng)負(fù)債又稱短期融資，具有成本低、償還期短的特點(diǎn)，必須認(rèn)真進(jìn)行管理，否則，將使企業(yè)承受較大的風(fēng)險(xiǎn)。流動(dòng)負(fù)債主要包括以下項(xiàng)目：短期借款、應(yīng)付票據(jù)、應(yīng)付賬款、應(yīng)付職工薪酬、應(yīng)交稅費(fèi)、應(yīng)付股利、其他應(yīng)付款等。 

 營(yíng)運(yùn)資金管理是對(duì)企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)及流動(dòng)負(fù)債的管理。要搞好營(yíng)運(yùn)資金管理，就必須解決好流動(dòng)資產(chǎn)和流動(dòng)負(fù)債兩個(gè)方面的問題，換句話說(shuō)，就是下面兩個(gè)問題： 

第一，企業(yè)應(yīng)該投資多少在流動(dòng)資產(chǎn)上，即資金運(yùn)用的管理。主要包括現(xiàn)金管理、應(yīng)收賬款管理和存貨管理。 

第二，企業(yè)應(yīng)該怎樣來(lái)進(jìn)行流動(dòng)資產(chǎn)的融資，即資金籌措的管理。包括銀行短期借款的管理和商業(yè)信用的管理。 

 可見，營(yíng)運(yùn)資金管理的核心內(nèi)容就是對(duì)資金運(yùn)用和資金籌措的管理。對(duì)流動(dòng)資產(chǎn)來(lái)說(shuō)，就是要盡量減少在流動(dòng)資產(chǎn)上的投資額，加速資金周轉(zhuǎn)；對(duì)流動(dòng)負(fù)債來(lái)說(shuō)，則是要有暢通的籌措短期資金的渠道，以便滿足企業(yè)的日常運(yùn)作需求，同時(shí)也要考慮短期資金成本的問題。 

3、企業(yè)運(yùn)營(yíng)資金存在的問題 

 從總體上來(lái)說(shuō)，我國(guó)企業(yè)運(yùn)營(yíng)資金管理還處于相對(duì)較低的水平，在很多方面存在 著不足，具體表現(xiàn)在以下三個(gè)方面。 

3.1流動(dòng)資金不足 

 目前,我國(guó)企業(yè)普遍存在流動(dòng)資金短缺的情況,面臨著營(yíng)運(yùn)資金風(fēng)險(xiǎn)。作為社會(huì)資源的一種體現(xiàn),資金包括流動(dòng)資金的緊缺是在所難免的。但是,這種流動(dòng)資金的緊缺狀況已經(jīng)超出了理性的極限。 

3.2營(yíng)運(yùn)資金低效運(yùn)營(yíng) 

 流動(dòng)資金周轉(zhuǎn)緩慢,流動(dòng)資產(chǎn)質(zhì)量差,不良資產(chǎn)比重較大。應(yīng)收賬款數(shù)量普遍高,且相互拖欠情況比較嚴(yán)重,平均拖欠時(shí)間增長(zhǎng)。 

3.3營(yíng)運(yùn)資金管理弱化 

 現(xiàn)金管理混亂、流動(dòng)性最強(qiáng)、獲利能力最低是現(xiàn)金資產(chǎn)的特點(diǎn)。現(xiàn)金過(guò)多或不足均不利于企業(yè)的發(fā)展。部分企業(yè),尤其是廣大中小企業(yè),財(cái)務(wù)管理機(jī)構(gòu)不健全，財(cái)務(wù)人員短缺,沒有制定合理可行的最佳現(xiàn)金持有量,編制嚴(yán)格的現(xiàn)金預(yù)算,并采取有效措施對(duì)現(xiàn)金日常收支進(jìn)行控制。應(yīng)收賬款控制不嚴(yán),資金回收困難，致使很多企業(yè)業(yè)務(wù)收入的連年增長(zhǎng)并沒有帶來(lái)利潤(rùn)的持續(xù)增長(zhǎng),主要原因就是同期應(yīng)收賬款數(shù)額增長(zhǎng)的比例更大,而且賬齡結(jié)構(gòu)越來(lái)越趨于惡化,經(jīng)營(yíng)凈現(xiàn)金流量持續(xù)為負(fù)。 

4、對(duì)企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金管理問題的分析 

4.1企業(yè)資金短缺問題分析 

 賒銷業(yè)務(wù)、資金拖欠造成企業(yè)資金不到位，影響了現(xiàn)金流。產(chǎn)品適銷不對(duì)路、大量積壓，使流動(dòng)資金變成了死滯資金。“債務(wù)鏈”日益沉重，企業(yè)資金日益緊張。銀行監(jiān)管力度不夠，使付款單位無(wú)理拒付有機(jī)可乘。集團(tuán)企業(yè)存在銀行開戶多、貸款多、資金沉淀多、資金集約管理程度低的問題。盲目興辦企業(yè)，加劇全社會(huì)的資金緊張。

4.2應(yīng)收賬款變現(xiàn)困難問題分析 

 催討不力，法律時(shí)效期過(guò)期，使企業(yè)壞賬損失增加。力堵源頭，預(yù)防應(yīng)收賬款變?yōu)殡y收賬款。收貨手續(xù)不清，增加收款難度。收款手續(xù)職責(zé)不明，造成款項(xiàng)不翼而飛。把關(guān)不嚴(yán)，后果自負(fù)。張冠李戴，適銷不對(duì)路。銷售人員信口開河，企業(yè)無(wú)法兌現(xiàn)承諾。質(zhì)量出問題，貨款無(wú)法收回。 

4.3存貨管理不善問題分析 

 忽視存貨賬齡問題，造成超儲(chǔ)積壓。存貨分類不合理，沒有將外協(xié)加工件及自制半成品分開核算管理。存貨數(shù)量的確定沒有完全按照永續(xù)盤存制。存貨的價(jià)值及成本流轉(zhuǎn)沒有按照一定的方法管理，缺少定期稽核。 

5、提高企業(yè)運(yùn)營(yíng)資金管理效率的措施 

5．1基于網(wǎng)絡(luò)技術(shù)實(shí)行財(cái)務(wù)集中管理 

隨著經(jīng)濟(jì)及信息技術(shù)的發(fā)展,財(cái)務(wù)系統(tǒng)集成化、網(wǎng)絡(luò)化已成為企業(yè)財(cái)務(wù)管理的一種必然選擇,網(wǎng)絡(luò)財(cái)務(wù)軟件的應(yīng)用起到了重要的作用。其作用表現(xiàn)在：首先，可以解決底子不清的問題,借助信息手段,實(shí)行單品管理核算方式,財(cái)務(wù)管理人員對(duì)每一種商品的進(jìn)、銷、存狀況能夠了如指掌；其次，可以對(duì)整個(gè)系統(tǒng)實(shí)行全程監(jiān)管、分步記賬、集中查詢,總公司可以通過(guò)簡(jiǎn)單的WEB登錄,就可以及時(shí)了解各個(gè)商場(chǎng)和銷售點(diǎn)的日銷售和資金狀況；再次，網(wǎng)絡(luò)財(cái)務(wù)軟件的在線往來(lái)查詢功能使企業(yè)可在線監(jiān)督包括總公司和各商場(chǎng)、店面在內(nèi)的客戶及供貨商的資金往來(lái)情況。可見,借助網(wǎng)絡(luò)技術(shù),財(cái)務(wù)主管無(wú)論何時(shí)何地都可以實(shí)時(shí)查閱公司所有機(jī)構(gòu)的資金狀況和所有報(bào)表,具有實(shí)時(shí)監(jiān)控作用。 

5．2切實(shí)加強(qiáng)預(yù)算管理 

 企業(yè)的預(yù)算管理包括預(yù)算編制、預(yù)算執(zhí)行、預(yù)算調(diào)控和預(yù)算考評(píng)。預(yù)算編制一般可采用上下結(jié)合、增量預(yù)算的編制方法,預(yù)算制定要圍繞資金收支兩條線,將進(jìn)、銷、存各個(gè)環(huán)節(jié)納入預(yù)算的范圍,在此過(guò)程中應(yīng)減少討價(jià)還價(jià),否則會(huì)導(dǎo)致預(yù)算編制周期長(zhǎng),會(huì)削弱總體預(yù)算的戰(zhàn)略性。在預(yù)算執(zhí)行中,注意預(yù)算的剛性約束,如月度各預(yù)算項(xiàng)目發(fā)生值和預(yù)算控制值差額在一定比例時(shí)可由部門經(jīng)理掌握；超過(guò)該比例的,如遇到突發(fā)事件增大開支或銷售計(jì)劃未完成的,應(yīng)按程序逐級(jí)申報(bào)并經(jīng)原批準(zhǔn)機(jī)構(gòu)審議通過(guò)后實(shí)施,當(dāng)企業(yè)的內(nèi)外環(huán)境發(fā)生重大變化時(shí),應(yīng)及時(shí)調(diào)整預(yù)算。預(yù)算監(jiān)控時(shí),對(duì)一些影響公司資金和其他重要的內(nèi)容要進(jìn)行適時(shí)監(jiān)控,財(cái)務(wù)部門應(yīng)將每月銷售、折扣、資金回籠情況等匯總,編制銷售日?qǐng)?bào)和收款日?qǐng)?bào),及時(shí)報(bào)告有關(guān)部門,對(duì)于一些次要內(nèi)容可進(jìn)行定期監(jiān)控,如庫(kù)存消化情況、商品調(diào)撥情況、日常費(fèi)用支出情況等。預(yù)算考評(píng),一要以客觀事實(shí)和預(yù)算完成情況為依據(jù),進(jìn)行獎(jiǎng)罰,二要重點(diǎn)分析預(yù)算執(zhí)行結(jié)果的形成原因,以引起進(jìn)一步的重視。整個(gè)預(yù)算過(guò)程應(yīng)嚴(yán)格按控制程序辦事,防止流于形式。 

5．3強(qiáng)化庫(kù)存管理 

 庫(kù)存管理應(yīng)因商品經(jīng)營(yíng)形式的不同而各有其側(cè)重點(diǎn),商品的經(jīng)營(yíng)形式可以經(jīng)銷，代銷,也可以是聯(lián)營(yíng)。對(duì)于經(jīng)營(yíng)的商品來(lái)說(shuō),從進(jìn)貨的一刻起,商品的附帶風(fēng)險(xiǎn)已全部轉(zhuǎn)移到商家,故庫(kù)存管理的重點(diǎn)應(yīng)放在保持合理的庫(kù)存量和再訂貨點(diǎn)的確定。經(jīng)濟(jì)批量是必須考慮的,但如果機(jī)械地考慮經(jīng)濟(jì)批量會(huì)導(dǎo)致資金不合理占用、庫(kù)存結(jié)構(gòu)不合理。因?yàn)殡S著季節(jié)性變化,商品價(jià)格會(huì)有所不同,制造商庫(kù)存積壓程度會(huì)影響產(chǎn)品價(jià)格,企業(yè)可用的資金量等都決定著進(jìn)貨貨量的大小。代銷或聯(lián)營(yíng)經(jīng)營(yíng)方式采取售后結(jié)算，商品可隨時(shí)退貨和調(diào)換的制度,在網(wǎng)絡(luò)技術(shù)條件下,使快速補(bǔ)貨成為可能。在快速補(bǔ)貨制下,企業(yè)可大大減少存貨量,從而節(jié)約成本。而供貨商可借助網(wǎng)絡(luò)技術(shù)對(duì)其商品的銷售做到適時(shí)監(jiān)控,當(dāng)貨架數(shù)量接近再訂貨點(diǎn)時(shí),則立即送貨。快速補(bǔ)貨制能否成功取決于諸多因素,首先要求整個(gè)企業(yè)能制定出協(xié)調(diào)統(tǒng)一的計(jì)劃,其次對(duì)企業(yè)與供貨商的關(guān)系提出了更高的要求,緊密合作保持順暢的聯(lián)系,及時(shí)溝通,從而使交貨時(shí)間、數(shù)量、質(zhì)量都能完全符合規(guī)定。 5．4制定合理有效的信用 

 制定合理的信用政策,是加強(qiáng)應(yīng)收賬管理,提高應(yīng)收賬款投資效益的重要前 提。從制定信用標(biāo)準(zhǔn)來(lái)看,企業(yè)應(yīng)建立詳細(xì)的客戶檔案,掌握其資信情況,對(duì)不同的客戶應(yīng)區(qū)別對(duì)待,以決定給予或拒絕客戶信用。對(duì)新客戶應(yīng)當(dāng)采取先緊后松的策略,根據(jù)實(shí)際情況逐步放寬信用條件。同時(shí)應(yīng)合理運(yùn)用現(xiàn)金折扣政策,合理確定折扣期和信用期。企業(yè)究竟應(yīng)當(dāng)核定多長(zhǎng)的現(xiàn)金折扣期限,以及給予客戶多大程度的現(xiàn)金折扣優(yōu)惠,必須將給予現(xiàn)金折扣、加速收款所得到的收益與付出的現(xiàn)金折扣成本結(jié)合起來(lái)考慮。當(dāng)企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)環(huán)境發(fā)生變化時(shí),就需要對(duì)信用政策中的某些規(guī)定進(jìn)行修改和調(diào)整。此外,商品賒銷后,信用管理員要定期進(jìn)行帳齡分析,及時(shí)提醒有關(guān)部門和人員對(duì)快到期的賬款進(jìn)行催收,逾期賬款要逐筆分析欠款原因,并通過(guò)設(shè)計(jì)完善的收賬程序,優(yōu)選收款人員,講究收款技巧等方法,盡量減少壞賬損失。 

5．5合理利用信用資金 

 信用資金中還涉及到利用商業(yè)信用融資的問題,其中應(yīng)付賬款的比例最大,應(yīng)付賬款可分為免費(fèi)信用、有代價(jià)信用和展期信用。在附有信用條件的情況下,因獲得不同信用要付出不同的代價(jià),所以企業(yè)要慎重決策。要計(jì)算放棄折扣的機(jī)會(huì)成本,并與同期銀行利率及短期投資收益率比較以決定是否放棄折扣,如果企業(yè)因缺乏資金而欲展延付款期,除了考慮放棄折扣的成本外,更主要的是防止企業(yè)信譽(yù)的惡化,否則可能喪失了穩(wěn)定的供貨商,可能日后招致苛刻的信用條件。 

5.6建立新的營(yíng)運(yùn)資金管理業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)體系

 營(yíng)運(yùn)資金的管理需要輔之以相應(yīng)的績(jī)效評(píng)價(jià)系統(tǒng)。對(duì)于營(yíng)運(yùn)資金管理業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)體系的建立，應(yīng)充分吸收國(guó)內(nèi)外已有營(yíng)運(yùn)資金管理績(jī)效評(píng)價(jià)研究的先進(jìn)思想、方法和研究成果，將營(yíng)運(yùn)資金總體管理績(jī)效與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)營(yíng)運(yùn)資金及各渠道營(yíng)運(yùn)資金管理績(jī)效有機(jī)銜接起來(lái)，建立基于渠道管理的營(yíng)運(yùn)資金管理績(jī)效評(píng)價(jià)體系。該評(píng)價(jià)體系，加入了融合價(jià)值鏈管理思想的供應(yīng)渠道、生產(chǎn)渠道、營(yíng)銷渠道營(yíng)運(yùn)資金管理的績(jī)效評(píng)價(jià)，形成了一個(gè)分為兩個(gè)層次的全方位系統(tǒng)考察企業(yè)營(yíng)運(yùn)效率的評(píng)價(jià)體系。該績(jī)效評(píng)價(jià)體系明晰了營(yíng)運(yùn)資金管理與渠道管理的關(guān)系，不僅能夠考核整體營(yíng)運(yùn)資金管理績(jī)效，而且可以進(jìn)一步考核各個(gè)渠道的營(yíng)運(yùn)資金管理績(jī)效，引導(dǎo)企業(yè)應(yīng)從供應(yīng)鏈管理和渠道控制、客戶關(guān)系管理的角度來(lái)尋求提升營(yíng)運(yùn)資金管理績(jī)效的途徑。

5.7加強(qiáng)管理人員素質(zhì)培訓(xùn)，提高營(yíng)運(yùn)資金管理工作質(zhì)量

 管理理人員素質(zhì)較差、水平較低與營(yíng)運(yùn)資金管理水平低是相關(guān)的，擁有高素質(zhì)財(cái)務(wù)人員的企業(yè)往往營(yíng)運(yùn)資金管理水平也較高。其中定期對(duì)管理人員進(jìn)行專業(yè)知識(shí)的培訓(xùn)，可以加強(qiáng)其對(duì)于資金管理工作的了解，也能提高現(xiàn)有人員的整體素質(zhì)。另外，企業(yè)可以通過(guò)聘任專業(yè)的管理人員來(lái)提高資金管理工作的質(zhì)量。與此同時(shí)，企業(yè)還應(yīng)該對(duì)管理人員進(jìn)行不定期考核，采取一定的獎(jiǎng)懲措施，調(diào)動(dòng)員工的工作積極性。派遣管理人員參加一些企業(yè)的經(jīng)驗(yàn)交流會(huì)或者是去國(guó)外深造，學(xué)習(xí)經(jīng)驗(yàn)。與此同時(shí)，也要注重提高財(cái)務(wù)人員職業(yè)道德水平，防止腐敗現(xiàn)象的發(fā)生。

 營(yíng)運(yùn)資金管理作為財(cái)務(wù)管理的重要部分，每個(gè)企業(yè)都應(yīng)該重視加強(qiáng)營(yíng)運(yùn)資金的管理，其管理的好壞關(guān)系到整個(gè)企業(yè)財(cái)務(wù)的健康運(yùn)行，關(guān)系到整個(gè)企業(yè)的順利發(fā)展。本文在查閱了大量的文獻(xiàn)的基礎(chǔ)之上，回顧了國(guó)內(nèi)外的研究成果，了解到與國(guó)外相比，我國(guó)對(duì)于營(yíng)運(yùn)資金管理的研究還處于落后階段，缺乏創(chuàng)新，沒有一個(gè)系統(tǒng)、科學(xué)的理論指導(dǎo)。在概述了基本理論的前提下，對(duì)我國(guó)營(yíng)運(yùn)資金管理現(xiàn)狀進(jìn)行了調(diào)查、分析，主要探討了我國(guó)企業(yè)普遍存在的一些營(yíng)運(yùn)資金管理問題，包括營(yíng)運(yùn)資金不足、營(yíng)運(yùn)資金管理薄弱、營(yíng)運(yùn)資金運(yùn)營(yíng)效率低等，反映出我國(guó)企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金管理水平普遍較低。最后運(yùn)用所學(xué)的管理學(xué)知識(shí)，財(cái)務(wù)管理知識(shí)針對(duì)具體的問題，提出了加強(qiáng)企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金管理的對(duì)策，即擴(kuò)寬融資渠道，增強(qiáng)融資能力；將營(yíng)運(yùn)資金管理貫穿于企業(yè)運(yùn)行的全過(guò)程；充分利用商業(yè)信用等，再次強(qiáng)調(diào)我國(guó)加強(qiáng)營(yíng)運(yùn)資金管理的必要性，并希望能夠引起人們對(duì)這一問題的進(jìn)一步重視，為加強(qiáng)企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金管理提供參考、指明方向。

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