淺談新會計準則對上市民營企業盈余管理的影響

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企業盈余質量的影響因素與公司治理探討

[摘 要]通過閱讀《上市公司盈余質量研究》——會計理論探索叢書 作者：柳樺出版時間：2008、10有感而得：我國企業報告的盈余，是會計人員根據會計準則和制度的規定，對企業在一定會計期間開展的各種營業務進行確認，計量的結果。部分企業為了獲取信貸資金、商業信用、公司上市，保持配股資格，偷漏稅等原因，會粉飾會計報表，調節盈余，因此，如何分析和識別企業的盈余質量的優程度，是投資者、債權人以及政府部門等會計信息使用者所關心的問題。而且如何做好公司的治理也是重中之重。
[關 鍵 詞]盈余管理　公司治理　關系
 一、盈余質量與公司治理的相關概念
 （一）盈余質量
 盈余質量是企業財務狀況的重要評價標準，是一定時期經營成果的綜合反映。目前學術界關于盈余質量的定義沒有統一界定，筆者綜合相關理論認為盈余質量包含四個重點：會計盈余的確定基礎是真實企業經濟業務，能夠真實的體現企業經營狀況；賬面盈余與現金流量相吻合；各期盈余具備穩定發展的能力；盈余本身受到企業安全性保障。也就是說，盈余質量應該是當前和未來一定時期內企業的收益狀況及現金流量。盈余質量的高低是債權人、投資者和政府部門都關心的問題。
 （二）公司治理  
 公司治理是一個綜合性很強的概念，簡單而言就是通過對公司各環節的管理實現利益最大化的目的，保證公司經營者對利益相關者負責，主要由公司股東大會、董事會、監事會依據管理層構成公司內部治理機構。
 二、影響盈余質量的因素
 本文主要從會計信息的實效性入手，以會計盈余中信息含量及價值作為標準，衡量盈余質量的高低。
 （一）會計政策與盈余質量的關系
 上市公司盈余的持續性由會計-稅收差異得以體現，這一詫異越大，盈余的持續性越弱，質量越低。實際上，研究發現，政府政策干預行為對會計盈余質量有很大負面影響，這在國有控股公司更加突出。這是因為企業執行相對穩健的會計政策可以更好的預估資產與收入以及費用和損失，減少潛在風險損失而有利于其利潤的保障。
 （二）財務狀況與盈余質量的關系
 首先，應收賬款的周轉率受企業銷售和應收賬款余額影響，只有在這兩個影響因素同步增加是，才能使應收賬款周轉率基本穩定，這對盈余質量的影響是正面的。其次，流動比率和速動比率，這兩個比率直接反應企業的財務狀況和短期償債能力以及支付危機的大小，但是如果兩者同比與前期明顯上漲，則其主要原因可能是應收賬款增幅超過利潤漲幅，導致其應收賬款收回不及時或比例有限，反而意味著盈余質量的下降[柳樺.上市公司盈余質量研究[M].會計理論探索叢書.2008、10]。同時，公司融資的能力也影響著盈余質量，這是因為債務的增加將導致公司債務融資可能性的降低，而使公司為融資付出的利息提高，影響盈余波動，使盈余質量降低。
 （三）利潤構成與盈余質量
企業的主要經營業務的利潤情況是企業一定時期內最主要、穩定的收入來源，它所占利潤額的比例直接關系到企業盈余穩定和連續性程度影響其質量的高低。如果，主營業利潤比例低于其理論優勢，則企業利潤結果不合理，存在風險的可能加大，導致盈余不穩定連續性