我國中小企業應收賬款融資風險研究——以F企業為例

摘要

中國現代化建設以來，各行各業中的各類中小企業迅速發展，無論在哪個行業，它們都是重要的社會經濟角色。中國是個人口大國，中小企業的迅速發展為我國解決了很大一部分的失業問題，提高了就業率，增加了國民幸福感。與此同時，在我國財政收入中也占據越來越重要的作用。但中小企業的生存發展一直遭受著各方的壓力，競爭力不足、融資渠道受限等制約了其可持續發展。

我國中小企業的一般特點是規模小，融資渠道窄，后續發展多依靠自有資金。除此之外，中小企業還有一個明顯的特點就是資產負債表中應收賬款占比逐年呈上升趨勢，企業營運資金運行效率低下。因此，研究中小企業應收賬款融資方式和剖析融資風險具有重要的現實意義。

本文在查閱國內外優秀學者研究成果的基礎上，通過調查法、案例分析法、財務杠桿系數法和文獻分析法研究了我國中小企業應收賬款融資風險。本文主要對F企業進行研究，通過對F企業的研究分析發現F企業應收賬款融資過程中存在的一些風險，找尋風險存在的原因，最終從實際出發，為F企業提出防范風險的措施，為我國中小企業和諧快速發展添磚加瓦。

關鍵詞: 中小企業； 應收賬款； 融資風險

目錄

一、 中小企業應收賬款融資的相關理論 1

（一） 中小企業的概念及特點 1

（二） 應收賬款融資的模式分類 1

1． 賬款質押融資 1

2． 應收賬款轉讓融資 1

3． 應收賬款證券化融資 1

（三） 應收賬款融資三大業務主體 2

1． 金融機構 2

2． 應收賬款債權人 2

3． 應收賬款債務人 2

二、 F企業應收賬款融資案例分析 2

（一） 企業概況 2

（二） F企業應收賬款融資動因及可行性分析 3

1． F企業應收賬款融資動因分析 3

2． F企業應收賬款融資可行性分析 4

（三） F企業應收賬款融資效果分析 4

（四） F企業應收賬款融資風險及原因分析 5

1． 外部融資風險及原因分析 5

2． 內部融資風險及原因分析 6

三、 防范中小企業應收賬款融資風險的措施 7

（一） 外部融資風險防范措施 7

1． 完善應收賬款融資法律制度 7

2． 對銀行從業人員的業務水平進行定期培訓 7

3． 銀行加強對應收賬款融資業務審查管理 8

4． 大力推廣社會信用體系建設 8

（二） 內部融資風險防范措施 8

1． 完善企業財務管理制度，提升管理水平 8

2． 加強企業信用風險管理 9

3． 加強應收賬款管理 9

結論與啟示 9

參考文獻 11