對沙鋼集團現金流量的分析及應對措施

一個企業的現金流量分析對于企業的經營者、企業投資者、債權人、政府有關部門以及其他報表使用者有著重要的作用。通過現金流量表分析，可以了解企業本期及以前各期現金的流入、流出及結余情況，從而正確評價企業當前及未來的償債能力和支付能力，對其展開分析，使得報表使用者們可以充分掌握企業各時間段的資金的具體使用情況，幫助報表使用者及時準確地了解本企業現今以及將來的債務償還能力和付現的水平，及時預防和降低企業在財務方面對于將來可能發生的危機。同時，對現金流量進行分析可以幫助決策者提高本企業的盈利能力，最終為其決策提供充分的、有效的科學依據。沙鋼集團是我國最大的民營鋼鐵企業，位于江蘇張家港市，隨著國內外經濟格局的重大變化，尤其是我國經濟處于調整改革的關鍵時刻，鋼鐵產業存在普遍的產能過剩，沙鋼近幾年的發展速度明顯變緩，本文通過分析沙鋼集團近幾年的現金流量表，對該企業的營運狀況以及市場前景提出問題與建議。

關鍵詞：現金流量表；現金流入；現金流出；利潤；沙鋼集團

目錄

對沙鋼集團現金流量的分析及應對措施4

第1章 企業現金流量的概述4

1.1現金流量的內容4

1.1.1初始現金流量4

1.1.2營業現金流量4

1.1.3終結現金流量4

1.2現金流量的分類4

1.3現金流量的重要性4

1.4現金流量在企業中的地位4

第2章現金流量表的運用5

2.1現金流量表的作用5

2.2現金流量表的結構分析5

2.2.1現金流入結構分析5

2.2.2現金流出結構分析5

2.2.3現金流量結構分析因注意的問題6

2.3現金流量表的比率分析6

2.3.1償債能力分析6

2.3.2支付能力分析6

2.3.3盈利能力分析6

第3章 沙鋼集團的現金流量分析7

3.1沙鋼集團背景資料7

3.2沙鋼集團現金流量表項目分析7

3.2.1經營活動現金流量主要項目分析7

3.2.2投資活動現金流量主要項目分析7

3.2.3籌資活動現金流量主要項目分析8

3.3沙鋼集團現金流量表水平分析8

3.3.1現金流量增減變動分析9

3.3.2現金流量趨勢分析9

3.4現金流量表結構分析10

3.4.1現金流入結構分析10

3.4.2現金流出結構分析11

3.4.3現金凈流量結構分析13

3.4.4現金流入流出比分析13

第4章 沙鋼集團現金流量中存在的問題及應對措施15

4.1沙鋼集團現金流量存在的問題15

4.1.1鋼鐵行業形勢存在危機15

4.1.2現金流入流出比太低15

4.1.3企業現金結余過高15

4.1.4沙鋼集團的發展能力近年來變化非常不穩定15

4.2沙鋼集團現金流量存在問題的應對措施15

4.2.1 促進產業結構優化，產業轉型15

4.2.2 提高產品效益，節約優化生產環節15

4.2.3充分利用現金結余，采取擴張型財政策略16

4.2.4優化企業內部結構，提高產品市場競爭力16

4.3結論16

參考文獻17

致 謝20