財務報表分析

一、財務報表分析的有關理論…………………………………………………………....…2

（一）財務報表分析的含義............................................................................................2

（二）財務報表分析的內容............................................................................................2

（三）財務報表分析的目的............................................................................................2

（四）財務報表分析的種類............................................................................................2

（五）財務報表分析對上市公司的作用…………………………………...….......….....3

（六）財務報表分析的局限性…………………………………………….....…..........4

二、財務報表分析主體及分析的基本程序..............................................................................5

（一）財務報表的分析主體..............……………………………………………….….5

1、債權人..............…………………………………………………………………....5

2、投資人..............…………………………………………………………………....6

3、經理人員………………………………………………………………….......……6

4、政府機構有關人士……………………………………………………………….....6

5、其他人士..............………………………………………………………………….6

（二）財務報表分析的基本程序……………………………………………………….6

1、確立分析目標，明確分析內容……………………………………………………….6

2、收集分析資料.....……………………………………………………………….…..6

3、確定分析評價基準……………………………………………………………….…6

4、選擇分析方法.....…………………………………………………………………...6

5、做出分析結論，提出相關建議.....…………………………………………………....6

三、財務報表及財務比率的案例分析…………………………………………...………..…6

（一）公司簡介……………………………………………………….…........….........6

（二）經營狀況………………………………………………………………..........…7

（三）財務報表分析…………………………………………………………………...7

1、資產負債表分析…………………………………………………………….......…7

2、利潤表分析…………………………………………………………………..........12

3、現金流量表分析…………………………………………………………….......…14

（四）財務比率分析…………………………………………………………….....…18

1、短期償債能力分析…………………………………………………………….......18

2、長期償債能力分析…………………………………………………………….......19

3、營運能力分析……………………………………………………………………..20

4、盈利能力分析……………………………………………………………………..22

5、發展能力分析 …………………………………………………………………...23

四、綜合分析及評價………………………………………………………………………25

內 容 摘 要

隨著我國社會主義市場經濟體制的建立、發展與完善，各企業的社會籌資范圍擴大，銀行貸款的信用要求增強，非銀行債權人和股東投資人增加，公眾進入資本市場。企業的所有者、債權人，投資人等從自身的目的和利益出發，都更加關心企業的經營狀況、財務狀況和經濟效益。 

企業編制的財務報表是反映企業一定時期財務狀況和經營成果的表格式報告，是企業向外界傳輸財務信息的主要手段。財務報表能夠全面反映企業的財務狀況、經營成果和現金流量情況。然而，財務報表是歷史性的靜態文件，單純從財務報表上的數據還不能直接或全面說明企業的財務狀況，特別是不能說明企業經營狀況的好壞和經營成果的高低，只有將企業的財務指標與有關的數據進行比較才能說明企業財務狀況所處的地位，因此要進行財務報表分析。只有在財務報表分析后才能使信息使用者、決策者得到確切的企業狀況和經營成果，進而指導決策。

關鍵詞： 財務報表分析；償債能力；營運能力；盈利能力；局限性