現金流量指標在企業經營管理中的應用

目 錄

一、現金流量管理在企業中的地位3

（一）、加強現金流量管理是企業生存的基本要求3

（二）、加強現金流量管理，可以保證企業健康、穩定的發展4

（三）、加強現金流量管理可以有效地提高企業的競爭力4

二、現金流量指標在企業經營管理中的應用分析5

（一）償債能力分析5

1、短期償債能力5

（1）流動比率5

（2）速動比率5

（3）現金比率6

2、長期償債能力6

（1）資產負債率6

（2）負債經營率7

（3）利息保證系數8

（二）支付能力分析8

1、支付股利的能力…………………………………………………………………..…..8

2、支付現金股利的能力8

3、綜合支付能力8

（三）盈利能力分析9

1、銷售現金比率9

2、每股營業現金凈流量9

3、全部資產現金的回收率10

4、創造現金的能力10

5、每股現金流量總資產現金報酬率10

（四）未來發展潛力分析10

三、以張裕葡萄酒有限公司的現金流量指標分析能力11

（一）償債能力分析11

（二）現金流入流出比12

四、現金流量在經營管理中的優點13

五、現金流量在經營管理中的缺點13

六、總結13

摘 要 ：

隨著市場經濟的日趨成熟，企業管理決定企業成長與發展，現金流量表的重要性在企業經營管理中的地位日益顯現，如何把現金流量指標與經營管理的有機結合成為新的課題，全面評價企業的財務狀況和經營成果也更為重要，有助于企業決策層、投資者和債權人正確認識企業的財務狀況，在加強企業財務管理方向上會更具有導向性。

關鍵詞：現金流量；重要性；經營管理；指標分析

現金流量是現代理財學中的一個重要概念，是指企業在一定會計期間按照現金收付實現制，通過一定經濟活動(包括經營活動、投資活動、籌資活動和非經常性項目)而產生的現金流入、現金流出及其總量情況的總稱，即企業一定時期的現金和現金等價物的流入和流出的數量。